หลักสูตรความรู้ทางการเงิน: ตั๋วสัญญาใช้เงินกับพันธบัตรต่างกันอย่างไร

2025 ผู้เขียน: Howard Calhoun | [email protected]. แก้ไขล่าสุด: 2025-01-24 13:26:25

หลักทรัพย์ (บิล พันธบัตร) สำหรับลูกค้าธนาคารส่วนใหญ่เป็นสิ่งที่เข้าใจยาก ในกรณีส่วนใหญ่พวกเขาจะไม่มีใครสังเกตเห็น ในบทความนี้ เราจะพูดถึงว่าตั๋วสัญญาใช้เงินแตกต่างจากพันธบัตรอย่างไรและเอกสารเหล่านี้ทำงานอย่างไร

ตั๋วสัญญาใช้เงินคืออะไร

ใบเรียกเก็บเงินเป็นหลักทรัพย์ที่ยืนยันภาระหนี้ของลูกหนี้ (ลิ้นชัก) ต่อเจ้าหนี้ (ผู้ถือใบเรียกเก็บเงิน) ต้องระบุจำนวนหนี้ วันที่ และสถานที่ชำระหนี้ บิลธนาคารทั้งหมดทำด้วยกระดาษพิเศษซึ่งยากต่อการปลอมแปลงหรือเปลี่ยนแปลง ใบเรียกเก็บเงินต้องมีรายละเอียดดังต่อไปนี้:

1. Header ระบุประเภทบิลธนาคาร
2. ข้อความสั่งซื้อ
3. ข้อมูลส่วนบุคคลของบุคคลหรือรายละเอียดของนิติบุคคล
4. ยอดค้างชำระและดอกเบี้ย (ถ้ามี)
5. สถานที่ปลดหนี้
6. ครบกำหนดหนี้
7. วันที่
8. ลายเซ็นลิ้นชัก (ลูกหนี้).

ตั๋วแลกเงินสามารถออกได้โดยพลเมืองที่มีความสามารถซึ่งบรรลุนิติภาวะแล้ว หรือนิติบุคคล แต่เอกสารดังกล่าวไม่ได้ออกโดยเจ้าหน้าที่บริหาร

ตั๋วสัญญาใช้เงินแบ่งออกเป็นสองประเภท อย่างแรกง่าย ๆ (เมื่อบิลจำเป็นต้องชำระหนี้ให้กับเจ้าหนี้โดยตรง)

วินาที - โอนได้ (เมื่อหนี้จะต้องชำระไม่ใช่ให้กับเจ้าหนี้ แต่ให้บุคคลที่สาม)

พื้นที่สมัคร

ใบเรียกเก็บเงินสามารถใช้ได้ในด้านต่าง ๆ ของกิจกรรมทางการเงิน:

1. ชำระค่าสินค้าและบริการ. กล่าวคือสามารถโอนหนี้จากคนหนึ่งไปยังอีกคนหนึ่งได้ การใช้ตั๋วสัญญาใช้เงินนี้เป็นที่นิยมในธุรกิจทั้งขนาดเล็กและขนาดใหญ่
2. ธนาคารใช้เอกสารในการระดมทุนและให้กู้ยืม ในกรณีนี้สามารถโอนหรือขายหนี้ให้บุคคลภายนอกได้

ความแตกต่างระหว่างตั๋วสัญญาใช้เงินกับ IOU

อาจดูเหมือนว่าตั๋วสัญญาใช้เงินและ IOU เป็นหนึ่งเดียวกัน แต่เอกสารเหล่านี้มีข้อแตกต่างทางกฎหมายที่สำคัญหลายประการ ตั๋วสัญญาใช้เงินสามารถร่างได้ฟรีในขณะที่ตั๋วแลกเงินถูกกรอกในรูปแบบใดรูปแบบหนึ่ง ภาระผูกพันภายใต้ร่างพระราชบัญญัตินั้นเข้มงวดกว่า พวกเขาสนใจแต่เงินเท่านั้นและไม่สนใจเรื่องของการทำธุรกรรม ใบเสร็จต้องระบุจำนวนหนี้และรายละเอียดของธุรกรรม

นิยามของพันธะ

พันธบัตรเป็นตราสารหนี้ที่ออกได้ เอกสารนี้ยืนยันข้อเท็จจริงที่ว่าบริษัทที่ออกหุ้นกู้ (ผู้ออกหุ้นกู้) ได้รับเงินจากพลเมือง และต้องชำระหนี้พร้อมดอกเบี้ย (คูปอง) ภายในระยะเวลาที่ตกลงกันไว้ อัตราดอกเบี้ยของพันธบัตรสามารถลอยตัวหรือคงที่ จะไม่เปลี่ยนแปลงไปตามกาลเวลา การซื้อหุ้นกู้มีความเสี่ยงทางการเงินน้อยกว่าการได้มาซึ่งหุ้นของบริษัท นี่เป็นเพราะความจริงที่ว่าหุ้นสามารถนำมาทั้งกำไรและขาดทุน พันธบัตรนำผลกำไรมาสู่ผู้ถือ แต่ไม่เหมือนหุ้นที่พวกเขาไม่ให้สิทธิ์ความเป็นเจ้าของใด ๆ กับองค์กร ในกรณีการชำระบัญชีของผู้ออกหุ้นกู้ ผู้ถือพันธบัตรจะได้รับสิทธิในทรัพย์สินของบริษัท มันหมายความว่าอะไร? หากองค์กรที่ออกพันธบัตรถูกชำระบัญชี หนี้ในพันธบัตรจะได้รับการชำระก่อน

การจำแนกพันธบัตร

พันธบัตรแตกต่างกันไปตามประเภท รูปแบบของการออก ช่วงเวลาการหมุนเวียน และคุณสมบัติอื่นๆ มาพิจารณาการจัดหมวดหมู่นี้โดยละเอียดกันดีกว่า

โดยผู้ออก พันธบัตรแบ่งออกเป็น:

• องค์กร (ออกโดยบริษัทร่วมทุนและองค์กรขนาดใหญ่);
• เทศบาล (ออกโดยรัฐบาลท้องถิ่น);
• รัฐบาล (พันธบัตรรัฐบาลกลางสำหรับบุคคลธรรมดา);
• ต่างประเทศ (ออกโดยบริษัทต่างประเทศ).

ตามแบบฟอร์มเผยแพร่:

• สารคดี (รูปแบบการพิมพ์บนกระดาษพิเศษ);
• ไม่ผ่านการรับรอง (แสดงเป็นเอกสารอิเล็กทรอนิกส์)

ตามประเภทการชำระเงิน:

• คูปอง (ในช่วงระยะเวลาที่กำหนดดอกเบี้ยจ่ายพันธบัตร);
• ส่วนลด (ไม่มีดอกเบี้ยรับ);
• พร้อมจ่ายรายได้เมื่อครบกำหนด

เมื่อถึงกำหนด:

• ระยะสั้น (อายุไม่เกินหนึ่งปี);
• ระยะกลาง (มีอายุตั้งแต่ 1 ถึง 5 ปี);
• ระยะยาว (ตั้งแต่ 5 ถึง 30 ปี);
• ตลอดชีพ (อายุ 35 ปี).

ลักษณะสำคัญของพันธบัตร

ก่อนที่คุณจะซื้อพันธบัตรขององค์กร คุณต้องพิจารณาพารามิเตอร์หลักของความปลอดภัย:

1. สกุลเงิน. การออกพันธบัตรเป็นสกุลเงินใดก็ได้ รายได้ดอกเบี้ยและกำไรสุดท้ายของหลักทรัพย์จะขึ้นอยู่กับสิ่งนี้
2. มูลค่าหน้าบัตร นั่นคือจำนวนเงินที่เท่ากับมูลค่าตราสารหนี้จะถูกโอนไปยังผู้ออก
3. วันที่ออกและวันครบกำหนด
4. อัตราคูปอง

ตั๋วสัญญาใช้เงินต่างจากพันธบัตรอย่างไร

แม้ว่าตั๋วสัญญาใช้เงินและพันธบัตรจะเป็นเอกสารประเภทหนี้ แต่ก็มีลักษณะเด่นหลายประการ ให้เราพิจารณาในรายละเอียดว่าตั๋วสัญญาใช้เงินแตกต่างจากพันธบัตรอย่างไร

1. เอกสารทั้งสองนี้มีหน้าที่ต่างกัน ใบเรียกเก็บเงินรับประกันการชำระหนี้และพันธบัตรทำหน้าที่เป็นเครื่องมือฝากเงินที่ช่วยประหยัดเงินและทำกำไร
2. พันธบัตรอยู่ในรูปแบบอิเล็กทรอนิกส์ ตั๋วแลกเงินจะออกในแบบฟอร์มเท่านั้น
3. คุณสามารถชำระค่าสินค้าและบริการได้ด้วยใบเรียกเก็บเงิน ในขณะที่ทำตามขั้นตอนนี้กับพันธบัตรนั้นไม่มีประโยชน์อย่างยิ่ง
4. อีกเรื่องที่สำคัญช่วงเวลาที่พันธบัตรแตกต่างจากใบเรียกเก็บเงินคือความเสี่ยงทางการเงินขั้นต่ำ

คำจำกัดความของพันธบัตรรัฐบาลกลาง

นี่อะไร? ในสหพันธรัฐรัสเซีย พันธบัตรดังกล่าวออกในปี 2560 เท่านั้น อายุของกระดาษคือ 3 ปี พันธบัตรเงินกู้ของรัฐบาลกลางสำหรับบุคคลเป็นรูปแบบที่มีค่า ขายให้กับประชาชนเพื่อเติมเต็มงบประมาณของรัฐ จนถึงปัจจุบัน พันธบัตรประเภทนี้เป็นเครื่องมือฝากที่ทำกำไรได้มากที่สุด รายได้คูปองจะจ่ายทุก ๆ หกเดือน นอกจากนี้ หลักทรัพย์เหล่านี้ยังให้เงินคืนเต็มจำนวน (โดยไม่ต้องจ่ายรายได้) ในช่วง 12 เดือนแรกหลังจากการได้มา

พันธบัตร Gazprombank

ธนาคารออกพันธบัตรบ่อยที่สุด หลักทรัพย์ประเภทนี้ให้ผลตอบแทนสูงและง่ายต่อการได้มา พิจารณาพันธบัตร Gazprombank

ในวันที่ 14 มิถุนายน 2559 Gazprombank ได้ออกพันธบัตรจำนวน 10,000,000,000 รูเบิล มูลค่า 1,000 รูเบิล แต่ละ. อัตราดอกเบี้ยของพันธบัตรประเภทนี้เป็นแบบลอยตัว ณ เดือนมิถุนายน 2561 อยู่ที่ 8.65% หลักทรัพย์มีอายุ 3 ปี (จนถึง 14 มิถุนายน 2563) รายได้คูปองจ่ายที่สำนักงานของธนาคารทุก 6 เดือน