อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักเท่าไหร่?

2024 ผู้เขียน: Howard Calhoun | [email protected]. แก้ไขล่าสุด: 2023-12-17 10:42

สำหรับการทำงานปกติของบริษัท จำเป็นต้องมีแหล่งเงินทุนเสมอ นอกจากการเป็นเจ้าของสินทรัพย์แล้ว ยังสามารถใช้เงินที่ยืมมา เช่น เงินกู้จากบุคคลที่สามได้อีกด้วย อย่างไรก็ตาม ผู้กู้แต่ละรายมีสิทธิ์กำหนดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ของตนเอง ซึ่งจะทำให้การประเมินต้นทุนของเงินกู้ยืมขององค์กรยุ่งยากขึ้น ในกรณีเช่นนี้จะใช้ตัวบ่งชี้เช่นอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของเงินกู้

แนวคิด

แนวคิดของอัตราถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักสามารถตีความได้หลายวิธี ขึ้นอยู่กับระดับที่ใช้ ตัวอย่างเช่น หากเรากำลังพูดถึงสถาบันการเงินแห่งหนึ่ง อัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของเงินให้สินเชื่อคือต้นทุนเฉลี่ยของเงินกู้ทั้งหมด (และออกและรับ) กล่าวอีกนัยหนึ่งคือมูลค่าเฉลี่ยของพอร์ตสินเชื่อของแต่ละธนาคาร ตัวชี้วัดนี้นำมาพิจารณาภายในองค์กรเพื่อวิเคราะห์ประสิทธิภาพของกิจกรรมทางการเงิน

หากเราพิจารณาอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักที่ระดับของระบบธนาคารทั้งหมด คำนี้หมายถึงต้นทุนของเงินกู้ที่ธนาคารทั้งหมดของสหพันธรัฐรัสเซียทำและออก ธนาคารกลางใช้เพื่อศึกษาประสิทธิภาพและความสำเร็จของระบบธนาคารของประเทศโดยรวม นอกจากนี้ อัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักสำหรับเงินกู้ยืมของธนาคารกลางแห่งสหพันธรัฐรัสเซียสามารถใช้เป็นเกณฑ์ในการประเมินพลวัตของการส่งเสริมนโยบายสินเชื่อเดียวของรัฐของเรา

ประเภทสินเชื่อ

การคำนวณอัตราดอกเบี้ยเฉลี่ยเกิดขึ้นจากความจำเป็นในการวิเคราะห์ทางการเงินทั่วไปสำหรับกิจกรรมขององค์กร แต่การใช้ตัวบ่งชี้ที่ง่ายที่สุด (ค่าเฉลี่ยเลขคณิต) เป็นไปไม่ได้ที่จะทำการคำนวณดังกล่าว เนื่องจากองค์กรสินเชื่อทำงานกับสินเชื่อประเภทต่างๆ ที่ออกในอัตราดอกเบี้ยต่างกัน

เงินกู้เข้ามา:

• ระยะยาว;
• ระยะสั้น;
• การลงทุน;
• ต่อรองได้

นอกจากนี้ ธนาคารกลางสามารถคำนวณอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักแยกต่างหากสำหรับบุคคลและนิติบุคคล ตัวชี้วัดเหล่านี้มีให้ใช้งานสาธารณะ ตัวอย่างเช่น อัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของเงินให้กู้ยืมสำหรับบุคคลเป็นระยะเวลามากกว่า 365 วันในเดือนธันวาคม 2016 เท่ากับ 15.48%

ทำไมต้องคำนวณต้นทุนเฉลี่ยของสินเชื่อ

เพื่อการดำเนินงานที่มั่นคงขององค์กรธนาคาร พวกเขาจำเป็นต้องควบคุมสภาพคล่องของตนเอง สภาพคล่องคือความสามารถที่แท้จริงของสินทรัพย์ในการเป็นเงินสดที่สามารถโอนได้อย่างง่ายดาย ซึ่งหมายความว่าสินทรัพย์จะถือเป็นสภาพคล่องหากสามารถขายได้ในราคาตลาดในเวลาที่สั้นที่สุด

เมื่อวิเคราะห์กิจกรรมปัจจุบัน สถาบันการเงินพบว่ามีสภาพคล่องมากเกินไป (มีสินทรัพย์สภาพคล่องจำนวนมาก) จำเป็นต้องออกเงินกู้ระหว่างธนาคารให้ได้มากที่สุด ในทางกลับกัน เมื่อสภาพคล่องต่ำ ธนาคารถูกบังคับให้เพิ่มสินทรัพย์ด้านข้าง

อัตราดอกเบี้ยเงินกู้สำหรับบุคคลและองค์กรขึ้นอยู่กับกฎทองของอุปสงค์และอุปทาน ดังนั้นธนาคารกลางของสหพันธรัฐรัสเซียจึงตรวจสอบปริมาณการดำเนินการให้กู้ยืมอย่างต่อเนื่องโดยคำนวณอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของเงินให้สินเชื่อ ทำให้สามารถตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงในตลาดการเงินได้อย่างรวดเร็ว และหากจำเป็น ให้ลดหรือเพิ่มระดับอัตราดอกเบี้ยในการทำธุรกรรมสินเชื่อระหว่างธนาคาร

สิ่งที่รวมอยู่ในสินทรัพย์ธนาคาร

ในการประเมินสภาพคล่องของธนาคาร คุณต้องรู้ว่าสินทรัพย์ของธนาคารมีอะไรบ้าง ทรัพย์สินของธนาคารเป็นทรัพยากรขององค์กรที่เป็นของมัน นอกจากนี้ เธอมีสิทธิที่จะกำจัดสิ่งเหล่านี้ตามดุลยพินิจของเธอ ทรัพย์สินของธนาคาร ได้แก่

• มูลค่าสุทธิ;
• ยอดคงเหลือในบัญชีกระแสรายวันของบุคคลและนิติบุคคล
• กองทุนในบัญชีเงินฝากขององค์กร;
• เงินฝากธนาคารของบุคคล;
• เงินกู้ยืมระหว่างธนาคารและสินเชื่ออื่นๆ

เมื่อธนาคารเสียดุลและมีสภาพคล่องมากเกินไป ก็จะสูญเสียผลกำไรไป เนื่องจากกองทุนฟรีสามารถลงทุนและรับผลกำไรบางส่วนจากพวกเขา อย่างไรก็ตาม ในช่วงเวลาที่เงินเพียงแค่วางในบัญชี มันไม่ได้ผล แต่เป็นภาระที่ไร้ประโยชน์

สูตรคำนวณอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของเงินกู้

ในการคำนวณต้นทุนเฉลี่ยของพอร์ตสินเชื่ออย่างถูกต้อง องค์กรต่างๆ ใช้สูตรพิเศษที่แตกต่างจากค่าเฉลี่ยเลขคณิตอย่างง่ายอย่างมาก เนื่องจากต้นทุนเงินกู้ไม่ได้ขึ้นอยู่กับอัตราดอกเบี้ยเท่านั้น แต่ยังขึ้นกับจำนวนเงินกู้ด้วย

สูตรนี้มีลักษณะดังนี้:

SPS=∑(KP)/∑K โดยที่:

• ATS – อัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนัก;
• K - ยอดเงินกู้;
• P - อัตราดอกเบี้ย

ตัวอย่างการคำนวณ

หากต้องการเข้าใจวิธีใช้สูตรนี้ คุณต้องนำไปปฏิบัติ สมมติว่าองค์กรมีเงินกู้สามรายการ:

• จำนวน 15 ล้านรูเบิล ที่ 10% ต่อปี
• จำนวน 10 ล้านรูเบิลที่ 8% ต่อปี ในขณะที่องค์กรได้จ่ายเงินให้กับเจ้าหนี้ไปแล้ว 8 ล้านรูเบิล
• จำนวน 2 ล้านรูเบิล ที่ 15% ต่อปี วงเงินกู้คงเหลือ 1.5 ล้านรูเบิล

รู้สูตรแล้วจะรู้ว่าอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของเงินให้สินเชื่อของบริษัทคือ:

SPS=(150, 1+80, 08+1, 50, 15)/(15+8+1, 5)100%=0, 097100%=9, 7%

ในเวลาเดียวกัน อัตราถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักอาจเปลี่ยนแปลงได้หาก:

• บริษัทจะได้รับเงินกู้อีกครั้ง
• อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ใด ๆ ในปัจจุบันจะเปลี่ยนแปลง
• บริษัทจะชำระหนี้เงินกู้ทั้งหมดหรือบางส่วน

อัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยของสินเชื่อในรูเบิลคล้ายกับสินเชื่อสกุลเงินต่างประเทศ แต่เนื่องจากการวิเคราะห์กิจกรรมทางการเงินดำเนินการในสกุลเงินของประเทศเท่านั้น จึงจำเป็นต้องคำนึงถึงอัตราแลกเปลี่ยนของธนาคารกลางในขณะประเมินพอร์ตสินเชื่อ

จะลดดอกเบี้ยเงินกู้เฉลี่ยได้อย่างไร

เพื่อให้ใช้เงินที่ยืมได้อย่างมีประสิทธิภาพสูงสุด จำเป็นต้องรักษาอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักไว้ที่ระดับต่ำสุดที่เป็นไปได้ ในการทำเช่นนี้ คุณต้องปฏิบัติตามกฎบางประการ:

1. รับเงินกู้ในอัตราดอกเบี้ยต่ำสุดเท่านั้น
2. ชำระคืนเงินกู้ที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงสุดก่อน
3. หากอัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นในช่วงระยะเวลาเงินกู้ คุณต้องปรับโครงสร้างหนี้หรือรีไฟแนนซ์เงินกู้
4. กำหนดตารางการชำระหนี้ โดยคำนึงว่าควรเปิดเฉพาะเงินกู้ดอกเบี้ยต่ำเมื่อสิ้นสุดระยะเวลา

อัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของสินเชื่อที่สถาบันสินเชื่อให้ภายในหนึ่งรัฐวิสาหกิจต้องอยู่ภายใต้การควบคุมอย่างต่อเนื่อง ซึ่งจะช่วยให้คุณจัดการทรัพยากรของบริษัทได้อย่างมีประสิทธิภาพและทำให้บริษัทของคุณทำงานได้อย่างมีประสิทธิภาพสูงสุด

กฎเดียวกันนี้ใช้กับต้นทุนของทรัพยากรเครดิตทั้งหมดในประเทศ ท้ายที่สุดประสิทธิภาพของระบบการเงินทั้งหมดของรัฐนั้นขึ้นอยู่กับอัตราดอกเบี้ยถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนัก อย่างไรก็ตาม เราจะฝากความรับผิดชอบนี้ไว้ที่ธนาคารกลางซึ่งจัดการกับมันได้อย่างสมบูรณ์แบบ