การทำกำไรของสินทรัพย์ถาวร: สูตรการคำนวณและกฎเกณฑ์

2024 ผู้เขียน: Howard Calhoun | [email protected]. แก้ไขล่าสุด: 2023-12-17 10:42

สินทรัพย์ในการผลิตของบริษัทกำหนดมูลค่า อำนาจ ตลาด และความสามารถในการสะสมรายได้ ฝ่ายบริหารให้ความสำคัญเป็นพิเศษกับประสิทธิภาพของการใช้สินทรัพย์ หากใช้ทรัพย์สินในทางที่ผิด ก็จะสูญเสียประโยชน์ไป นักเศรษฐศาสตร์กำหนดผลกระทบทางเศรษฐกิจในแง่ของความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวร

สาระสำคัญของข้อกำหนด

การทำกำไรมักสับสนกับการทำกำไร คำเหล่านี้เป็นคำที่มีความหมายใกล้เคียงกันแต่มีความหมายต่างกัน ในความหมายกว้างๆ ความสามารถในการทำกำไรคือกำไรที่มากกว่าต้นทุน ถ้าลงทุนน้อยกว่าที่ได้รับ การลงทุนก็ทำกำไรได้ ที่นี่คุณสามารถเปรียบเทียบด้วยการฝากเงิน บุคคลโอนเงินไปที่ธนาคารเพื่อใช้ชั่วคราวแล้วรับพร้อมดอกเบี้ย ในกรณีของการลงทุนทางธุรกิจ เรากำลังพูดถึง “โบนัส” ที่สามารถหาได้จากการลงทุนเริ่มต้นในสินทรัพย์ถาวร ดังนั้น อัตราส่วนจะแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์

แสดงการทำกำไรมูลค่าที่แน่นอนและความสามารถในการทำกำไร - ศักยภาพ หากบริษัททำกำไรได้ 10 ล้านและมีอัตรากำไร 15% แสดงว่านี่เป็นธุรกิจที่มีประสิทธิภาพน้อยกว่าเมื่อเทียบกับบริษัทที่ทำกำไร 2 ล้านโดยมีอัตรากำไร 80%

OS

สินทรัพย์ถาวร (กองทุน) ได้แก่ อาคาร โครงสร้าง เครื่องจักร อุปกรณ์ สินค้าคงคลังคงทน ฯลฯ

สัญญาณของ:

• นำมาใช้ใหม่;
• เก็บทรงยาว;
• สึกหรอ
• โอนมูลค่าสินค้า;
• อายุการใช้งาน - มากกว่า 12 เดือน;
• ค่าใช้จ่ายเกิน 100 ค่าแรงขั้นต่ำ

ความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวรแสดงอัตราส่วนของค่าสัมบูรณ์ – สัดส่วนของเงินลงทุนคือกำไร ข้างล่างนี้เป็นสูตร

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ถาวร=กำไร / ต้นทุนของสินทรัพย์ถาวร

เพื่อการวิเคราะห์ในเชิงลึก องค์ประกอบที่เกี่ยวข้องโดยตรงกับการผลิตจะแตกต่างจากอุปกรณ์อื่นๆ วัตถุขนาดใหญ่จำนวนมาก เช่น รถบริการหรือสวนของแผนก ไม่ได้สร้างผลกำไร แต่ต้องการการดูแลอย่างต่อเนื่อง (ค่าบำรุงรักษา) นักเศรษฐศาสตร์มีความสนใจในประสิทธิภาพของการใช้สินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับการผลิตเป็นหลัก ในการคำนวณตัวบ่งชี้นี้ จะใช้สูตรเดียวกันโดยประมาณ อย่างไรก็ตาม ตัวส่วนคือต้นทุนของสินทรัพย์การผลิตเท่านั้น:

การทำกำไรของสินทรัพย์ถาวร=กำไร / ต้นทุน PF

ดูอะไรอยู่

อัตราส่วนเหล่านี้คำนวณเพื่อกำหนดประสิทธิภาพการใช้งานระบบปฏิบัติการ ผลกำไรต่ำเป็นสัญญาณสำหรับการดำเนินการของฝ่ายบริหาร ค่าความผันผวนที่คมชัดบ่งบอกถึงกลยุทธ์ที่ไม่สมดุลและศักยภาพในการปรับปรุงตำแหน่งของบริษัท

นักลงทุนต้องการค่าสัมประสิทธิ์เหล่านี้เพื่อกำหนดกำไรที่ได้รับจากเงินรูเบิลที่ลงทุนแต่ละครั้ง ความสามารถในการทำกำไรสะท้อนถึงผลตอบแทนจากการลงทุนในวัตถุ หากค่าค่อยๆลดลงก็ควรทิ้งอุปกรณ์ที่ใช้อย่างไม่มีประสิทธิภาพ ค่าของตัวบ่งชี้ในไดนามิกทำให้สามารถระบุด้านปัญหาที่ต้องการการเพิ่มประสิทธิภาพ สินทรัพย์ที่ไม่ทำกำไร และเงินสำรองสำหรับการเติบโตของผลิตภาพแรงงาน

ลูกค้าและผู้ให้กู้ประเมินความสำเร็จขององค์กรด้วยผลกำไร

ตัวชี้วัดอื่นๆ

เมื่อซื้ออุปกรณ์ องค์กรจะใช้เงินเพิ่มเติมในการจัดส่งและติดตั้ง ในขั้นตอนนี้เจ้าของคาดว่าจะได้รับประโยชน์จากการใช้งาน การซื้อดังกล่าวดำเนินการตามผลการคำนวณตัวชี้วัดคุณภาพของงาน ซึ่งรวมถึงความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวร ผลผลิตจากเงินทุน และความเข้มข้นของเงินทุน มาพิจารณากันให้ละเอียดยิ่งขึ้น

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์คืออัตราส่วนของจำนวนผลิตภัณฑ์ที่ออกต่อต้นทุนของสินทรัพย์ถาวร:

FO=ออก / มูลค่าคงเหลือ

ตัวส่วนของเศษส่วนคือมูลค่างบดุลประจำปีเฉลี่ย

ตัวอย่าง: บริษัทซื้อสายการผลิตอัตโนมัติมูลค่า 10 ล้านเหรียญสหรัฐ ผลิตรถยนต์ 5,000 คันต่อปีโดยใช้อุปกรณ์นี้

FO=5,000 / 10,000,000=0.0005 นั่นคือทุกดอลลาร์"สร้าง" 0.0005 รถ

ความเข้มข้นของเงินทุนคือผลผลิตของเงินทุนหมุนเวียน

FU=มูลค่าคงเหลือ / ฉบับ

แทนที่ค่าจากงานก่อนหน้าลงในสูตร:

FU=10,000,000 / 5,000=2,000.

ในการสร้างรถยนต์ คุณต้องใช้ OS มูลค่า $2,000

การคำนวณยอดคงเหลือ

โดยปกติ ค่าสัมประสิทธิ์จะคำนวณจากข้อมูลงบดุลสำหรับปี กำไรมาจากบรรทัดที่ 2400 หรือยอดคงเหลือในบัญชี 99 การคำนวณต้นทุนของสินทรัพย์ถาวรนั้นยากกว่ามาก นี่คือค่าเฉลี่ยเลขคณิตของค่าที่จุดเริ่มต้นและจุดสิ้นสุดของช่วงเวลา:

OF เฉลี่ย=(OSN + OSK) / 2

ค่าเสื่อมราคาต้องนำมาพิจารณาในสูตรนี้ นอกจากนี้ ในระหว่างช่วงเวลาที่วิเคราะห์ เงินทุนใหม่อาจปรากฏขึ้นหรือเงินเก่าอาจถูกตัดออก ค่าใช้จ่ายของอุปกรณ์ดังกล่าวบางครั้งส่งผลกระทบอย่างมากต่อผลลัพธ์สุดท้าย ดังนั้นจึงควรใช้ค่าจากยอดดุล:

ช. 01 หรือ sch. 1050 (ต้นปีและสิ้นปี) หรือข้อมูลบัญชีแยกประเภท นี่เป็นวิธีที่แม่นยำยิ่งขึ้นโดยไม่มีค่าใช้จ่ายเพิ่มเติม:

OS=OSStart + Basic(N/12) – OSRetired х (12-N)/12 โดยที่:

สินทรัพย์ถาวรและที่เลิกใช้แล้ว - นี่คือต้นทุนของสินทรัพย์ถาวรที่ป้อนและถอนออกจากยอดคงเหลือ

N คือจำนวนเดือนที่มีการใช้อุปกรณ์

งาน

จำเป็นต้องคำนวณความสามารถในการทำกำไรของการใช้สินทรัพย์ถาวรด้วยข้อมูลต่อไปนี้:

เงื่อนไข 1. กำไรสุทธิ – RUB 569

ค่าใช้จ่ายประจำปีโดยเฉลี่ยของ - 2,000 rublesRUB 928

R=PE / OFav=569 / 2,928100=19, 43%

เงื่อนไข 2. กำไรสุทธิ - 250 rubles.

ค่าใช้จ่ายของ OF ณ สิ้นปีคือ 1,950 รูเบิล

ค่าใช้จ่ายของ OF เมื่อต้นปีคือ 2,150 rubles

R=PE / ((OFn + OFK) / 2)=250 / ((2 150+ 1 950) / 2)100=12, 19%

วัตถุประสงค์ของการประเมิน

เมื่อตัดสินใจลงทุนในวัตถุใดวัตถุหนึ่ง ให้ประเมินประสิทธิภาพของวัตถุนั้น การลงทุนใด ๆ ควรชำระ ไม่อย่างนั้นก็ไม่มีเหตุผล

การวิเคราะห์ความสามารถในการทำกำไรทางเศรษฐกิจช่วยเจ้าของในการแก้ปัญหาดังกล่าว:

• ตัดสินใจลงทุนในกองทุนต่อไป
• คำนวณผลกำไรขององค์กร;
• ปรับการดำเนินธุรกิจ;
• เปรียบเทียบพลวัตของสัมประสิทธิ์
• ระบุกิจกรรมที่มีประสิทธิภาพและไม่ได้ผลกำไรมากที่สุด
• ประเมินคุณภาพงานของพนักงาน;
• หาที่สำหรับปรับปรุง

วิเคราะห์เชิงลึก

เพื่อประเมินประสิทธิภาพของการใช้อุปกรณ์ให้ดีขึ้น นอกเหนือจากความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวรแล้ว ค่าสัมประสิทธิ์ต่อไปนี้จะถูกคำนวณเพิ่มเติม:

ผลตอบแทนจากการขาย - แสดงรายได้ที่ได้รับจากแต่ละหน่วยที่ได้รับ:

Rent Prod=กำไรสุทธิ / รายได้

ผลตอบแทนจากทุนสะท้อนถึงประสิทธิภาพของการใช้เงินทุนของตัวเอง ใช้เพื่อเปรียบเทียบผลงานของบริษัทและกิจกรรมต่างๆ:

เช่า SK=กำไรสุทธิ / ทุนหุ้น

การทำกำไรสินทรัพย์หมุนเวียนสะท้อนประสิทธิภาพการใช้สินทรัพย์สภาพคล่องสูงสุด (เงินสด หลักทรัพย์ หุ้น สินค้า)

• เช่า OA=รายได้สุทธิ / OA.
• การทำกำไรของสินทรัพย์ถาวรและเงินทุนหมุนเวียนให้ภาพที่สมบูรณ์ของการใช้ทรัพย์สินขององค์กรโดยรวม
• ผลตอบแทนจากต้นทุน (ของผลิตภัณฑ์) คืออัตราส่วนของกำไรต่อต้นทุน

หากค่าของตัวบ่งชี้เป็นบวก แสดงว่ารายได้เกินต้นทุน

จะดีกว่าที่จะวิเคราะห์ตัวชี้วัดต่างๆในไดนามิกเพื่อระบุระยะของการเติบโตและการลดลงของประสิทธิภาพ

ตัวอย่าง

องค์กรมีเวิร์กช็อปการผลิตเฟอร์นิเจอร์ในงบดุล สำหรับปีนี้ บริษัทได้รับกำไรสุทธิ 5.6 พันรูเบิล ต้นทุนของสินทรัพย์ถาวรเมื่อต้นปีมีจำนวน 15.8,000 รูเบิล ในช่วงเวลาเดียวกัน 2.3 พันรูเบิลถูกตัดค่าเสื่อมราคา และซื้ออุปกรณ์ใหม่ 4.7 พันรูเบิล ในปีต่อไปต้นทุนของสินทรัพย์ถาวรได้รับการแก้ไขที่ 18.2 พันรูเบิล ที่จุดเริ่มต้นและ 19.3 พันรูเบิล ในตอนท้ายของปี. กำไรสุทธิ 6.2 พันรูเบิล คำนวณอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวร:

• ราคาเฉลี่ยสำหรับปีแรก: (15.8 - 2.3 + 4.7)=18.2 พันรูเบิล
• ผลกำไรในปีแรก=5.6 / 18.2100=30.7%.
• ราคาเฉลี่ยสำหรับปีที่สอง: (18.2 + 19.3) / 2=18.75 พันรูเบิล
• การทำกำไรในปีที่สอง=6.2 / 18.75100=33%.

เนื่องจากการลงทุนในระบบปฏิบัติการ ผลกำไรเป็นปีที่สองเพิ่มขึ้น 3% สิ่งนี้บ่งบอกถึงกิจกรรมของบริษัทในเชิงบวก ในเวลาเดียวกันประสิทธิภาพที่เพิ่มขึ้นบ่งชี้ว่า:

• มีศักยภาพในการลงทุนที่ไม่เป็นจริง
• องค์กรตรงบริเวณที่มีการแข่งขันต่ำ
• บริษัทได้ขึ้นราคา

แค่คำนวณความสามารถในการทำกำไรของเงินทุนคงที่และเงินทุนหมุนเวียนขององค์กรไม่เพียงพอ นอกจากนี้ยังจำเป็นต้องเปรียบเทียบสิ่งเหล่านี้ในไดนามิกและด้วยค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม สามารถดูงบดุลขององค์กรในรูปแบบของ OJSC ได้จากเว็บไซต์ขององค์กรเองหรือบนเว็บไซต์ของคณะกรรมการสถิติแห่งรัฐ องค์กรเหล่านี้จำเป็นต้องเผยแพร่งบการเงินรายไตรมาสในสื่อ เนื่องจากหลักทรัพย์ของตนได้รับการจดทะเบียนใน MIBR

การรายงานการเปลี่ยนแปลง

เนื่องจากจำเป็นต้องวิเคราะห์ประสิทธิภาพของการใช้สินทรัพย์ในระยะยาว จึงควรสังเกตว่าในปี 2554 รูปแบบของงบการเงินได้เปลี่ยนไป หากนักเศรษฐศาสตร์จำเป็นต้องคำนวณค่าสัมประสิทธิ์สำหรับช่วงเวลาก่อนหน้า ก็จะต้องคำนึงถึงข้อมูลดังกล่าวในงบดุลเริ่มต้นและมูลค่าคงเหลือของแต่ละงวดและจำนวนค่าเสื่อมราคาสะสมจะแสดงในบรรทัดแยกต่างหาก. การวิเคราะห์ OF. ได้ง่ายขึ้นมาก

นอกจากนี้ รายการสินทรัพย์เช่นการลงทุนทางการเงินก็มีการเปลี่ยนแปลงเช่นกัน:

• ต้นทุนการลงทุนจะแสดงแยกกันในตอนต้นและปลายงวด
• จำนวนเงินลงทุนที่ไหลเข้าและออกจะแสดงแยกกัน
• ส่วนต่างของการแลกเปลี่ยนคำนวณสำหรับการลงทุนทางการเงินทุกประเภท

การวิเคราะห์ระบบปฏิบัติการ

FF ถูกวิเคราะห์ด้วยลำดับ:

• กำลังระบุกลยุทธ์การลงทุน
• คำนวณความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวร (ตามสูตรด้านบน) จากงบดุล
• กำลังวิเคราะห์สัมประสิทธิ์การเปลี่ยนแปลงในไดนามิก

ในการกำหนดกลยุทธ์ คุณต้องคำนวณโครงสร้างของสินทรัพย์ในรูปแบบของสินทรัพย์ไม่หมุนเวียนและการลงทุนระยะสั้น นอกจากนี้ยังจำเป็นต้องระบุและกำหนดส่วนแบ่งของปัจจัยในการเปลี่ยนแปลงมูลค่าตามบัญชี:

DF=(การเปลี่ยนแปลงในมูลค่าการลงทุนทางการเงิน / การเปลี่ยนแปลงมูลค่าสินทรัพย์เพื่อการลงทุน)100

หากสินทรัพย์มีการเปลี่ยนแปลงเนื่องจากการเติบโตของสินทรัพย์ถาวร องค์กรก็เลือกทิศทางการลงทุนในการพัฒนาฐานการผลิต หากการเติบโตเกิดจากการลงทุนทางการเงินที่เพิ่มขึ้น องค์กรก็มีส่วนร่วมในการพัฒนากลุ่มบริษัท

เมื่อวิเคราะห์ FA ควรให้ความสนใจกับการใช้ทรัพย์สินที่ได้รับ/เช่า ในกรณีแรก ความเป็นไปได้ในการผลิตเพิ่มขึ้น และในกรณีที่สองจะลดลง

จะดูอะไรอีก

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ถาวรเป็นการกำหนดลักษณะเป้าหมายระยะยาวของเจ้าของโดยอ้อม เนื่องจากแสดงให้เห็นว่าพวกเขาแสวงหาผลกำไรหรือตั้งใจที่จะลงทุนในกองทุนเป็นเวลานาน สำหรับองค์กรที่อยู่ในขั้นตอนของการเติบโต อัตราการป้อนเข้าของสินทรัพย์ถาวร (ส่วนแบ่งของเงินทุนที่ได้รับการปรับปรุงระหว่างปี) และศักยภาพในการผลิตค่อนข้างสูง สถานประกอบการที่ตั้งใจจะออกจากตลาดมีอัตราการเลิกใช้สินทรัพย์และค่าเสื่อมราคาที่สูง

เมื่อตีความผลลัพธ์ ควรคำนึงว่าค่าสัมประสิทธิ์ขึ้นอยู่กับระดับการสึกหรอ หากอุปกรณ์ถ่ายโอนมูลค่าไปยังผลิตภัณฑ์สำเร็จรูปเกือบทั้งหมด ค่าสัมประสิทธิ์จะถูกประเมินสูงเกินไป วัตถุถูกตัดออกจากยอดดุลทั้งหมด และราคาของวัตถุใหม่ควรครอบคลุมความต้องการในการทำสำเนาอย่างง่าย

แนะนำให้ใช้ระดับค่าเสื่อมราคาค้างจ่ายเทียบกับมูลค่าเฉลี่ยต่อปี:

I=ค่าเสื่อมราคา / ต้นทุนรายปีเฉลี่ย

ในการพิจารณาว่าสินทรัพย์มีค่าเสื่อมราคาเท่าใดในช่วงเวลานั้น คุณควรคำนวณค่าเสื่อมราคา:

CI=ค่าเสื่อมราคาสะสม / ต้นทุนต้นทุน

การคิดค่าเสื่อมราคาของสินทรัพย์ถาวรที่เกษียณอายุถูกกำหนดในลักษณะเดียวกัน:

CI=ค่าเสื่อมราคาสะสม / มูลค่าตัดจำหน่าย

อัตราส่วนนี้แสดงความทันเวลาของการตัดจำหน่ายเงินทุน หากองค์กรไม่ลดค่าอุปกรณ์ทั้งหมด แสดงว่ากำลังอัปเดตระบบปฏิบัติการและรักษาศักยภาพในการผลิตไว้

ค่าสัมประสิทธิ์อายุการเก็บรักษาซึ่งแสดงว่าส่วนใดของสินทรัพย์ถาวรที่ยังไม่ได้ตัดจำหน่าย สามารถคำนวณได้เมื่อสิ้นสุดแต่ละงวดและโดยเฉลี่ยสำหรับปี:

Kg=ต้นทุนคงเหลือ / ต้นทุนเริ่มต้น100

อัตราส่วน

แยกกัน คุณควรคำนวณความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ถาวรสำหรับส่วนที่ใช้งานและแบบพาสซีฟ ความสามารถในการแข่งขันขององค์กรในระดับสูงขึ้นอยู่กับการต่ออายุส่วนการผลิตของอุปกรณ์ จากมุมมองนี้ ค่าเสื่อมราคาของสินทรัพย์อื่นๆ ทั้งหมดไม่สำคัญ ในส่วนของกองทุนที่ใช้งานอยู่นั้นพบกับความไม่เท่าเทียมกัน:

ค่าเสื่อมราคา < อัตราการเกษียณ < อัตราการเข้าเรียน

อัตราการเกษียณที่เพิ่มขึ้นบ่งชี้ว่าค่าเสื่อมราคาที่เกินจากบัญชีค้างจ่ายส่วนเกิน สิ่งนี้นำไปสู่การลดลงของระดับโดยรวมของระบบปฏิบัติการที่เก่ากว่า หากเป็นไปตามอัตราส่วนนี้ กองทุนที่เกษียณอายุจะไม่ถูกตัดจำหน่ายทั้งหมด ความไม่เท่าเทียมกันประการที่สองเป็นพยานถึงการขยายตัวของการสืบพันธุ์ การเพิ่มขึ้นของประโยชน์ของวัตถุ การประเมินที่ครอบคลุมนั้นกำหนดโดยค่าสัมประสิทธิ์การสึกหรอ ซึ่งมีค่าจำกัดอยู่ที่ 50% หากต้นทุนของวัตถุถูกตัดออกสำหรับสินค้ามากกว่าครึ่ง แสดงว่าเงื่อนไขของเงินทุนไม่เพียงพอ